Documents professionnels :

Suivez-nous sur les réseaux sociaux :

Publicité :

SCPI DE RENDEMENT

Investir au sein d’une SCPI de rendement

En synthèse

Les SCPI de rendement, ou « pierre papier », sont des véhicules collectifs d’investissement immobilier. Cela permet de nombreux avantages comme le fait de pouvoir investir dans l’immobilier avec des sommes réduites, d’avoir un rendement supérieur à 5% sans avoir à prendre en charge de gestion locative ni de risque de solvabilité sur un seul locataire, et faire marcher le levier du crédit en finançant son acquisition par un prêt classique ou in fine.

Qu’est ce qu’une SCPI ?

La société civile de placement immobilier ou SCPI, est un organisme de placement collectif qui a pour objet l’acquisition et la gestion d’un patrimoine immobilier locatif (immobilier d’entreprise, immobilier d’habitation…).

C’est un placement communément appelé « pierre papier », qui permet de détenir indirectement de l’immobilier pour un montant d’investissement plus faible que ne le nécessiterait une détention d’immobilier en direct, et qui décharge l’investisseur des contraintes de la gestion locative et des aléas du versement des loyers par le locataire, le risque étant dilué sur des dizaines ou même des centaines de locataires différents. Cette forte mutualisation permet également de bénéficier d’une moindre sensibilité aux variations des marchés locatifs.

Quels sont les différentes catégories de SCPI ?

Il existe 3 grands types de SCPI qui répondent à des objectifs d’investissement différents :

  • Les SCPI de rendement : elles ont pour objectif de percevoir rapidement des revenus réguliers,
  • Les SCPI fiscales : leur but est de faire bénéficier à l’investisseur d’avantages fiscaux  afin de réduire son imposition (SCPI Malraux, SCPI déficit foncier, etc.)
  • Les SCPI de capitalisation : elles permettent d’effectuer un investissement à long terme en misant sur une valorisation importante du patrimoine immobilier de la SCPI.

Quels sont les avantages de l’investissement en SCPI de rendement ?

Les SCPI sont composées de milliers d’investisseurs, versant des capitaux pouvant aller de quelques milliers d’euros à plusieurs millions, et disposent ainsi de moyens d’investissement considérables. Il n’est donc pas rare qu’elles procèdent à l’acquisition d’immeubles entiers, achetés comptant, ce qui permet d’obtenir des prix de vente négociés inaccessibles aux particuliers ne disposant pas de ressources très conséquentes. Les SCPI les plus grosses disposent ainsi d’une capitalisation supérieure au milliard d’euro.

Notre conseil en matière d’acquisition de SCPI de rendement :

Notre conseil en termes de sélection de SCPI est de se baser sur des SCPI de rendement basées sur de l’investissement en immobilier commercial. En effet, les rendements sont sensiblement plus élevés (jusqu’à 6%) qu’en immobilier d’habitation qui donnent des rendements plus proches de 3%. D’autre part, il nous semble plus intéressant d’investir sur des SCPI de taille significative en raison de la plus forte diversification qu’elles procurent et par leur meilleure capacité à résister à la perte d’un locataire et à maintenir des rendements stables – en effet, la perte de rendement causée par le départ d’une société locataire d’un immeuble entier sera moins conséquente sur une SCPI dotée d’un milliard d’euros d’actifs que pour une petite SCPI ne disposant que de quelques immeubles.

D’autre part, il n’est pas rare que les parts de SCPI soient acquisent à crédit, notamment via la mise en place de crédit in fine, ce qui peut représenter certains avantages. En effet, le fait de souscrire un crédit in fine permet de conserver une dette stable déductible au regard de l’ISF, ce qui permet donc de ne pas augmenter sa base taxable;  d’autre part cela permet d’augmenter la charge d’intérêts déductibles, tout en ayant une échéance de prêt plus faible, et donc de limiter la taxation des revenus fonciers via la déduction de 100% de l’échéance de prêt et de constituer une épargne à un taux souvent plus intéressant que le taux du crédit souscrit en vue de son remboursement via la mise en place d’un contrat d’assurance-vie performant. Ainsi, de substantielles économies peuvent être réalisées via ce mode de financement.

Enfin, les parts de SCPI peuvent également être souscrites en démembrement de propriété ou au sein d’un contrat d’assurance-vie ou d’un contrat de capitalisation, ce qui peut entrainer certains avantages spécifiques particulièrement intéressants dans certains cas.

Quelles sont les SCPI les plus performantes sur le marché ?

La performance d’une SCPI se mesure de plusieurs manières : tout d’abord bien sûr par le rendement  dégagé en année N-1 mais il faut aussi tenir compte de la performance sur moyen et long terme, du taux d’occupation de la SCPI, de la répartition de son actif à la fois au niveau géographique et en termes de catégories de biens (bureaux, commerces, …). Nous avons établi le comparatif suivant pour vous permettre d’y voir plus clair sur les performances proposées par les meilleures SCPI du marché :

 

SCPIGérantRendement 2013Rendement 2014Rendement 2015Rendement 2016
Actipierre EuropeCiloger4,55%
4,70%4,66%4,31%
Corum ConvictionCorum AM6,30%
6,31%6,30%6,30%
Cristal RenteInter Gestion5,60%
5,32%5,18%5,03%
EdissimmoAmundi Immobilier5,11%
5.11%4,82%4,47%
Efimmo 1Sofidy SA5,37%
5,37%5,09%4,83%
Epargne FoncièreLa Française AM5,31%
5,31%4,91%4,70%
FructipierreNami-AEW Europe4,53%
4,81%4,44%4,38%
FructirégionNami-AEW Europe5,31%
5,30%4,82%5,24%
Immofonds 4La Française AM5,13%
4,81%4,54%4,54%
ImmorenteSofidy SA5,25%
5,22%4,84%4,84%
Laffitte PierreNami-AEW Europe5,00%
4,87%4,82%4,82%
LFP Opportunité ImmoLa Française AM6,00%
6,00%5,55%5,45%
Multimmobilier 2La Française AM5,32%
5,32%5,11%4,76%
Novapierre 1Paref4,36%
4,33%4,52%4,34%
Novapierre AllemagneParef--3,24%4,80%
Patrimmo CommercePrimonial Reim5,10%
5,10%5,00%5,01%
PFO 2Perial5,27%
5,22%4,84%4,55%
Pierre PlusCiloger4,73%
5,01%5,01%4,43%
Primopierre
Primonial Reim5,30%
5,22%5,02%5,00%
PrimoviePrimonial Reim5,10%
5,10%5,00%5,00%
Rivoli Avenir PatrimoineAmundi Immobilier4,81%
4,81%4,50%4,14%
Selectinvest 1La Française AM4,72%
4,50%4,25%4,25%
Accimo PierreGroupe BNP Paribas4,72%
4,70%4,51%4,49%
Accès Valeur PierreGroupe BNP Paribas5,37%

5,13%5,06%4,73%
Actipierre 1Ciloger5,07%

6,09%5,38%5,15%
Actipierre 2Ciloger5,60%

5,14%5,33%5,05%
Actipierre 3Ciloger5,39%
5,46%5,12%5,06%
Allianz PierreImmovalor Gestion
4,70%
4,70%4,44%4,37%
Atlantique Mur RégionsBanque Populaire Atlantique5,51%
5,21%5,01%5,00%
Atlantique Pierre 1 Fiducial5,34%
5,54%4,89%5,68%
Atout Pierre DiversificationCiloger5,31%
5,21%4,70%4,11%
BTP ImmobilierFiducial5,09%
6,73%5,00%9,55%
BurobouticFiducial5,22%
4,89%5,31%5,15%
Capiforce PierreParef6,10%
6,06%5,13%5,15%
CifocomaSofidy SA5,01%
5,61%5,08%4,87%
Cifocoma 2Sofidy SA6,02%
4,77%4,24%4,56%
CM-CIC Pierre InvestissementCM-CIC5,06%
4,88%4,24%4,63%
Croissance ImmoFiducial6,25%
6,97%4,88%5,19%
Crédit Mutuel Pierre 1 La Française AM4,88%
4,51%4,25%4,25%
Cœur de VilleSogenial Immobilier-4,40%5,00%5,00%
Elysées PierreHSBC Reim5,11%
5,08%4,62%4,20%
Epargne PierreCabinet Voisin5,50%
5,64%6,16%6,03%
Eurofoncière 2La Française AM4,52%
4,52%4,77%4,76%
FicommerceFiducial5,21%
5,18%5,04%4,76%
FininpierreFoncia5,83%
5,28%5,28%5,28%
Foncia Cap' HébergimmoFoncia4,39%
5,00%4,80%4,80%
Foncia Pierre RendementFoncia5,29%
5,16%5,01%4,66%
Foncière RemusatCabinet Voisin6,04%
6,03%5,57%5,38%
France InvestipierreGroupe PNB Paribas5,47%
5,42%4,47%4,92%
Fructifonds ImmobilierAEW Europe SGP-5,36%4,82%4,54%
Gemmeo CommerceAmundi Immobilier2,00%
4,00%4,80%3,68%
GenepierreAmundi Immobilier6,70%
5,08%4,88%4,88%
ImmauvergneCabinet Voisin5,83%
5,52%5,25%5,39%
Immo PlacementCabinet Voisin5,71%
5,75%5,70%5,50%
Immorente 2Sofidy SA3,29%
3,29%3,17%3,06%
Interpierre FrancePAREF5,06%
5,20%5,26%5,26%
Le Patrimoine FoncierFoncia5,52%
6,04%5,64%5,05%
LFP PierreLa Française AM5,00%
4,89%4,25%4,00%
Logipierre 3 Fiducial5,85%
6,14%5,74%5,53%
L'Oustal des AveyronnaisAmundi Immobilier5,31%
4,57%4,40%3,81%
Multimmobilier 1La Française AM4,84%
4,55%4,50%-
NotapierreUnofi5,00%
5,00%5,00%4,75%
Participation foncière 1Perial5,24%
5,40%5,03%4,76%
Participation Foncière OpportunitéPerial5,37%
5,68%5,01%4,94%
Pierre Expansion
Fiducial5,02%
5,04%5,06%5,10%
Pierre Privilège
La Française AM5,41%
5,22%5,00%4,77%
Pierre SélectionLa Française AM4,42%
4,37%4,29%4,18%
Placement Pierre Select 1
Foncia5,77%
5,59%5,17%5,16%
Rocher Pierre 1Foncia5,55%
5,28%5,28%5,68%
Selectipierre 1
Fiducial6,53%
6,21%5,42%-
Selectipierre 2
Fiducial5,95%
5,80%5,10%4,87%
Sofipierre
Sofidy SA5,09%
5,00%4,74%4,68%
Soprorente
Groupe PNB Paribas5,86%
5,87%4,56%5,17%
Ufifrance Immobilier
Primonial Reim5,78%
5,43%5,33%4,74ù

Comment recevoir notre sélection de SCPI de rendement ?

Pour recevoir notre sélection de SCPI de rendement et entrer en contact avec un conseiller spécialisé n’hésitez pas à nous contacter via le formulaire ci-dessous :

Votre nom

Votre email

Votre téléphone

Sujet

Budget d'Investissement souhaité (optionnel) :

Votre message

Recevoir la newsletter du site www.reduction-impots.fr : ouinon

Entrez le code de sécurité suivant :
captcha

Leave a Reply

You can use these HTML tags

<a href="" title=""> <abbr title=""> <acronym title=""> <b> <blockquote cite=""> <cite> <code> <del datetime=""> <em> <i> <q cite=""> <s> <strike> <strong>

  

  

  

Notre sélection :

SCPI Cristal Rente
SCPI Epargne Pierre - cabinet Voisin
La SCPI LFP Europimmo